[量化交易]华尔街大师量化交易经验谈 判断交易系统优劣的要素是什么？

我秉持的最好的观念是一个简单的办法，即当市场行情创出新高的时候买进，或者当市场行情创出新低时卖出。这些高价位或者低价位可能不是来源于新的高价或者新的低价，而可能来源于几个不同的技术模式。没人会在沈阳登上计划飞往上海的航班，最后却到达北京，然而不幸的是，一些交易计划正是被设计成了有问题的飞行计划。

我要关心的首要因素是这个系统亏损了多少，我并不在乎该系统有多么大的盈利能力。其最差的结果是什么?你必须承受多少痛苦?下一个关键因素是其平均获利的交易规模，即平均获利多少钱。我还关注该系统正确和失误的交易数目。大多数人希望系统在70%-85%的情况下都正确。他们不能承受系统出错这种事，然而实际上，系统只有不到50%的情况下是正确的，而这已经能够带来巨大收益。如果资金管理规则正确，平均获利的交易规模适当，以及其最差结果不要太让人无法接受，那么系统就有成功的机会。如果只是为了自我满足而要求系统永远是对的、对的、对的，你就会与好的交易毫无瓜葛。你知道，只要你和人们讨论的时间足够长，你就会发现他们全都说他们想要做挣钱的交易，而几乎没人说他们想要做好的交易。是好的交易造就成功的交易，而不是成功的交易造就好的交易。